Alberto García-Lluis Valencia finantza-sektoreko eraldaketa digitaleko aholkulari estrategikoari (EDE) elkarrizketa, eta enpresa-negozioaren garapenean aditua. Banku-egoeraren eta haren etorkizunaren erradiografia. Blockchain teknologiak bankuetan duen eragina baino haratago doa. Denborak arrazoia emango dio.

Galdera: Zergatik agertzen dira banku zentraletako txanpon digitalak?

Erantzuna: Aldagai eta interes asko daude, eta horietako bi besteen gainetik nabarmentzen dira. Lehena bankuaren negozio-eredu bati emandako erantzuna da, ez baita eraginkorra kapitalaren errentagarritasuna kapitalaren kostua baino txikiagoa delako. Komisioek eta bezeroen gordailuen kudeaketagatiko zerbitzu-kobrantzak eusten diote. Egoera horrek tarte handia irekitzen dio lehiakide berriei, zerbitzu lehiakorragoak eskain baititzakete bezeroen gordailuak kudeatu beharrik gabe. 

Garrantzitsua da ulertzea dirua merkantzia izateari uzten diola (txanpon-papera) eta negozio-irtenbide bihurtzen dela. Diru digitala erraz integratzen da gero eta mesfidantza handiagoa duen nazioarteko merkatu batean negozio-aukerak azkartzen dituzten prozesu eta tresna teknologiko berrietan. Dirua programatzeko aukera nazioarteko merkataritzarako baliabide estrategiko bihurtuko du. Banku zentralek ulertzen dute eurek jaulkitako diru digitala oso tresna baliotsua dela nazioarteko merkataritzaren, merkatuen eta merkataritza-harremanen interesak defendatzeko. Baita enpresen ondasun eta zerbitzuei balioa emateko ere.

Banku Zentralaren (CBDC) Moneta Digitalak aldaketa handia ekarriko du bankuen egituran eta negozio-ereduan. Dagoeneko ikusten ari gara nazioarteko proiektu batzuekin. Bankuak txanpon digitalen mende jarri du etorkizuna.

Galdera: Zenbat banku zentralek dituzte txanpon digitalak?

Erantzuna: Bank for International Settlements (BIS) erakundeak berriki egindako txosten baten arabera (2019), banku zentralen %70 inguru beren moneta digitala (CBDC) garatzeko proiektuetan ari dira. Fase desberdinetan daude. Uruguai, Kanada, Mendebaldeko Karibeko Batasuna, Txina eta beste batzuk proba-fasean daude.

Galdera: Zer aldaketa ekarriko dio publiko zabalari?

Erantzuna: Banku zentralek ateratzen duten diru elektronikoaren araberakoa izango da, neurri handi batean. Diru hori gizartearen eskura balego, bi aldaketa handi eragingo lituzke. Dirua jabeen subiranotasunaren mende egongo litzateke berriro, eta wallet bidez kudeatuko lukete. Banku gordailuak desagertzea ekarriko luke. Bankaren negozio-eredu bati amaiera emango litzaioke; funtsean, komisioen bidez oinarritzen da, eta zerbitzuen kobrantzaren bidez, bezeroen gordailuak mantentzeagatik.

Bigarren aldaketa handia laneko ordainsari-eredu berrietara aldatzea izango litzateke, eta negozioa eta merkataritza-eragiketak dinamizatzeko jarduera berrietara azkartzea. Prezioen jaitsiera eta ondasun eta zerbitzuen lehiakortasun handiagoa ekarriko luke. Horrek kontsumitzaileari lagunduko dio, eta enpresak bizkortu egingo ditu eraldaketa digitalaren prozesuan, nazioarteko merkatuetan arau berriekin lehiatzeko.

Galdera: Zer aldaketa ekarriko die finantza-erakundeei?

Erantzuna: Urtebete baino gehiago daramat lanean banku-negozioaren eredua nola aldatuko den aztertzeko. Hasieran ez genuen argi eraldaketa finantza-erakundeentzat interesgarria izango ote zen. Funtsezko bi ondorio atera ditugu.

Aldaketa sakona eragingo du banku komertzialaren eta inbertsio-bankaren negozio-ereduan. Biek negozio-eredu berri batera aldatu beharko dituzte beren erakundeak, bezeroen gordailuak kudeatu gabe errentagarriak izan daitezen. Trantsizio-prozesu bat definitu behar da finantza-erakundeak diru elektronikoko erakunde bihurtzeko, 2009/110/EE Zuzentarauaren arabera.

Bankuak bere negozio-eredua bere bezeroen gordailuen kudeaketatik kanpo eraldatzea lortzen duenean, benetako finantza-negozioan aritu ahal izango da. Bigarren aldaketa handia izango da. Bankuak zerbitzu oso errentagarriak eskaintzen ahalko ditu, bezeroen gordailuen kudeaketa arautzen duten kostuetatik eta arriskuetatik askatu denean. Player berriek finantza-zerbitzuak eskainiko dituzte, dagoeneko ikusten ari dira. Finantza-erakunde aitzindariek egiturazko aldaketa garrantzitsuak onartu beharko dituzte.

Bankaren eraldaketa digitalak antz handia du automobilaren sektoreak ibilgailu elektrikoarekin duen eraldaketa digitalarekin: kontzeptua ez da aldatzen, baina mekanikak modu disruptiboan aldatzen du.

Galdera: Noiz iritsiko da Europako Banku Zentralaren txanpon digitala?

Erantzuna: Oso zaila da aurresatea, guk uste baino lehenago izango da. Seguru asko, erabaki horrekin batera beste banku zentralen txanpon digital batzuk aurkeztuko dira gizartean. Adibidez, Estatu Batuetakoa.

Diru digitala jaulkitzen duten lehen banku zentralek beste banku zentral batzuek lehiakorragoak izateko erabiliko duten urkila zehaztuko dute.

Espainiako entitateak eta bankuak

Galdera: Espainiako finantza-erakundeak prest al daude aldaketa horri aurre egiteko?

Erantzuna: Espainiako finantza-sektorearen eraldaketa digitaleko prozesuen egoerari buruzko azterketa bat egin berri dugu. Santanderrek, BBVAk eta CaixaBankek posizionamendu estrategiko oso interesgarria garatu dute. Oro har, Espainiako bankuak posizio hobeak ditu Europako bankuen zati garrantzitsu batek baino. Horrek baikor bihurtzen gaitu.

Datozen urteetan gainditu beharreko erronkak erabakigarriak izango dira Espainian, Europan eta merkatu globaletan finantza-zerbitzuen buru izango diren erakundeak ezagutzeko.

Galdera: Prest daude finantza-erakundeak?

Erantzuna: Banku-gordailuen kudeaketa sektorea astiro astinduko duen soka da, eta bizirik irauteko euskarri bakarra. Seguru nago paradoxa horretaz. Hori ulertzen duen eta bere bezeroen gordailuen kudeaketa automatikoki suntsitzen duen begiztatik kanpo negozio-eredu berri bat garatzen duen lehen bankuak finantza-sektorearen buru izatea lortuko du. Hori ez da tamainaren araberakoa izango.

Elkarrizketa osoa  eta argazkia blockchaineconomia.es webgunetik aterata dago.